Depósito o fondo monetario: ¿cuál es mejor para rentabilizar el ahorro?
REDACCIÓN FINANZAS ABC
SevillaActualizado el 05/8/2026 a las 12:46
Los depósitos bancarios y los fondos monetarios comparten un mismo público, el que prioriza dormir tranquilo por encima de alcanzar rentabilidades de doble dígito. Sin embargo, funcionan de forma distinta y eso se nota tanto en la seguridad del capital como en la flexibilidad para recuperarlo. Conviene tenerlo claro antes de firmar ya que el fondo monetario, a diferencia del depósito, no está cubierto por el Fondo de Garantía de Depósitos y su valor puede oscilar ligeramente.
A continuación se muestran los depósitos bancarios que destacan ahora mismo en el mercado, cómo funciona cada instrumento y en qué se diferencian para que el inversor pueda decidir con criterio propio.
Los mejores depósitos a plazo fijo de agosto 2026
Datos actualizados a 05/8/2026
Depósito Ferratum
Rentabilidad
Hasta el 3,20% TAE anualImporte
Desde 50€Periodo
De 3 meses a 3 años- 2,60% TAE de rentabilidad a 3 meses
- 2,70% TAE de rentabilidad a 6 messes
- 2,80% TAE de rentabilidad el primer año
- 3,00% TAE de rentabilidad el segundo año
- 3,20% TAE de rentabilidad el tercer año
Depósitos Raisin
Rentabilidad
Hasta 3,25% TAE anualImporte
Desde 1€Periodo
3 meses - 10 años- Rentabilidad de hasta el 3,25% TAE
- Importes y plazos ajustados a cada necesitad de ahorro
- 100 depósitos disponibles de 30 bancos europeos y españoles
- Fondos protegidos por el Fondo de Garantía de Depósitos de cada país
- Condiciones del deposito según el banco seleccionado
Depósito Bank DiMare
Rentabilidad
Hasta 3,30% TAE anualImporte
Desde 10.000€Periodo
12 o 24 meses- 3,15% TAE de rentabilidad el primer año
- 3,30% TAE de rentabilidad el segundo año
- Importe desde 10.000€ hasta 100.000€
- Sin contratar otro producto financiero en la entidad
- Fondos protegidos por el Fondo de Garantía de Depósitos de Malta
Depósito Bunq
Rentabilidad
Hasta el 2,11% TAE anualImporte
Desde 1.000€Periodo
De 3 meses a 2 años- 1,76% TAE de rentabilidad a 3 meses
- 1,86% TAE de rentabilidad a 6 meses
- 2,11% TAE de rentabilidad el primer año
- 1,91% TAE de rentabilidad el segundo año
- Fondos protegidos por el Sistema de Garantía de Depósitos de los Países Bajos
Depósito Mano Bank
Rentabilidad
2,53% TAE anualImporte
Desde 20.000€Periodo
12 meses- Depósito con rentabilidad del 2,53% TAE anual
- Importe del depósito desde 20.000€ hasta 100.000€
- Contratación sin comisiones en la plataforma Raisin
- Posibilidad de renovación al vencimiento del plazo
- Fondos protegidos por el Fondo de Garantía de Depósitos de Lituania
Depósito Klarna
Rentabilidad
Hasta el 3,10% TAE anualImporte
Desde 1€Periodo
De 3 meses a 4 años- 1,84% TAE de rentabilidad a 3 meses
- 2,89% TAE de rentabilidad a 6 messes
- 3,00% TAE de rentabilidad el primer año
- 3,05% TAE de rentabilidad el segundo año
- 3,08% TAE de rentabilidad el tercer año
- 3,10% TAE de rentabilidad el cuarto año
Depósito WiZink 18 meses
Rentabilidad
2,85% TAE anualImporte
Desde 5.000€Periodo
18 meses- Rentabilidad del 2,85% TAE anual por 18 meses
- Importe desde 5.000€ hasta 250.000€
- Pago de intereses cada 3 meses
- Bajos requisitos de contratación
- Fondos protegidos hasta 100.000€
Depósito HoistSpar
Rentabilidad
Hasta el 3,05% TAE anualImporte
Desde 1€Periodo
De 3 meses a 2 años- Rentabilidad de hasta 3,05% TAE según plazo
- Importe desde 1€ hasta de 90.000€
- Depósitos realizados a un IBAN español
- Cero comisiones de contratación ni de mantenimiento
- Fondos protegidos por el Fondo de Garantía de Depósitos de Suecia
Depósito Haitong
Rentabilidad
3,10% TAE anualImporte
Desde 10.000€Periodo
24 meses- Depósito con rentabilidad del 3,10% TAE anual
- Importe del depósito desde 10.000€ hasta 100.000€
- Pago de intereses al vencimiento
- Contratación 100% online por la plataforma de Raisin
- Fondos protegidos por el Fondo de Protección de Depósitos portugués
Depósito Younited Credit
Rentabilidad
Hasta el 2,50% TAE anualImporte
Desde 2.000€Periodo
De 1 a 5 años- 2,25% TAE de rentabilidad el primer 1.5 años
- 2,30% TAE de rentabilidad el segundo año
- 2,35% TAE de rentabilidad el tercer año
- 2,40% TAE de rentabilidad el cuarto año
- 2,50% TAE de rentabilidad el quinto año
Depósito Banca Sistema
Rentabilidad
Hasta 3,01% TAE anualImporte
Desde 5.000€Periodo
Desde 1 hasta 10 años- 2,95% TAE de rentabilidad el primer año
- 2,96% TAE de rentabilidad el segundo año
- 3,01% TAE de rentabilidad el tercer año
- 2,74% TAE de rentabilidad el cuarto año
- 2,70% TAE de rentabilidad el quinto año
Depósito a Plazo Facto
Rentabilidad
Hasta 2,78% TAE anualImporte
Desde 5.000€Periodo
3 meses - 12 meses- Rentabilidad del 2,22% TAE para un depósito a 3 meses
- Rentabilidad del 2,42% TAE para un depósito a 6 meses
- Rentabilidad del 2,78% TAE para un depósito a 12 meses
- Pago de intereses al vencimiento con un saldo máximo de 3.000.000€
- Depósito renovable (opcional) después de la finalización del anterior
- Fondos protegidos por el Fondo de Garantía de Depósitos Italiano hasta 100.000€
| Entidad | TAE máx. | Importe | Plazo | Fondo de garantía |
|---|---|---|---|---|
| Ferratum | 3,20% | Desde 50 € | 3 meses - 3 años | Malta |
| Raisin | 3,05% | Desde 1 € | 3 meses - 10 años | Según entidad europea |
| Bank DiMare | 3,10% | Desde 10.000 € | 12 o 24 meses | Malta |
| Bunq | 2,11% | Desde 1.000 € | 3 meses - 2 años | Países Bajos |
| Mano Bank | 2,53% | Desde 20.000 € | 12 meses | Lituania |
| Klarna | 3,05% | Desde 1 € | 3 meses - 4 años | Suecia |
| WiZink | 2,85% | Desde 5.000 € | 18 meses | España |
| HoistSpar | 3,05% | Desde 1 € | 3 meses - 2 años | Suecia |
| Banca March | 2,50% | Desde 30.000 € | 12 meses | España |
| Haitong | 3,05% | Desde 10.000 € | 24 meses | Portugal |
| Younited Credit | 3,00% | Desde 2.000 € | 1 - 5 años | Francia |
| Banca Sistema | 2,96% | Desde 5.000 € | 1 - 10 años | Italia |
| Facto | 2,78% | Desde 5.000 € | 3 - 12 meses | Italia |
Qué es un depósito a plazo fijo
Un depósito a plazo fijo es un producto con el que el banco paga unos intereses pactados a cambio de que el cliente mantenga su dinero inmovilizado durante un tiempo determinado. Funciona como un préstamo a la inversa: es el particular quien deja el capital a la entidad, y esta se lo devuelve íntegro, más los intereses pactados, en la fecha de vencimiento.
La principal ventaja es la certeza que ofrece el producto. Las condiciones de rentabilidad, duración y límites quedan fijadas por contrato en el momento de la apertura, de modo que la TAE pactada no cambia aunque los tipos de interés bajen. El banco está obligado a devolver el importe completo al vencimiento, sin que la evolución del mercado altere ese compromiso. A cambio, el titular renuncia a disponer de su dinero durante el plazo acordado, salvo penalización.
Qué es un fondo monetario
Un fondo monetario, o fondo de mercado monetario, es un tipo de fondo de inversión conservador que invierte en instrumentos de deuda a muy corto plazo: letras del Tesoro, certificados de depósito, repos y papel comercial de alta calidad crediticia. En la práctica, actúa como un aparcamiento remunerado para el efectivo que no tiene que estar parado.
Su rentabilidad no se conoce de antemano porque va ligada al €STR, el tipo de referencia del mercado monetario en euros que sigue de cerca las decisiones del Banco Central Europeo (BCE). Cuando los tipos de interés suben o se mantienen altos, como ahora, estos fondos mejoran su remuneración ya que los activos en cartera se renuevan constantemente a tipos más elevados. Según los datos de agosto de 2026, los fondos monetarios en euros más destacados rondan una rentabilidad anualizada de alrededor del 3% a tres años, con niveles de riesgo mínimos, en concreto un 1 sobre 7 en la escala europea.
Sin embargo, hay un punto importante que tener en cuenta: los fondos monetarios no están cubiertos por el Fondo de Garantía de Depósitos. Cuentan con la protección del FOGAIN, el Fondo General de Garantía de Inversiones, que opera de manera distinta y cubre supuestos diferentes a los de una quiebra bancaria clásica.
Cómo invertir en fondos monetarios
Acceder a un fondo monetario es más sencillo de lo que parece. La vía más habitual es contratarlo a través de un bróker, el intermediario autorizado que canaliza la compraventa de este tipo de productos. En España, para operar con todas las garantías, esa plataforma debe estar registrada en la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) o supervisada por un organismo equivalente de otro país de la Unión Europea, como la Autoridad Federal de Supervisión Financiera de Alemania (BaFin) o la Comisión de Valores y Bolsa de Chipre (CySEC). Comprobar esa regulación es el primer filtro que hay que aplicar antes de abrir una cuenta.
A la hora de dar el paso, el inversor se encuentra con dos caminos distintos: el fondo monetario tradicional y el ETF monetario, a los que puede acceder a través de un bróker regulado. Ambos invierten en los mismos activos, deuda a muy corto plazo de alta calidad crediticia, pero se comportan de manera diferente en aspectos que pesan en el bolsillo.
- El fondo monetario tradicional es un fondo de inversión clásico. Se contrata al valor liquidativo del día, no cotiza en tiempo real y, sobre todo, disfruta de una ventaja fiscal relevante en España: permite traspasar el dinero a otro fondo sin tributar, difiriendo el pago de impuestos hasta el reembolso final. Es la opción que suele encajar mejor con quien piensa a medio plazo y quiere mover su capital entre productos sin peajes fiscales por el camino.
- El ETF monetario es un fondo cotizado que se compra y se vende en bolsa como si fuera una acción, en cualquier momento de la sesión y con el precio actualizándose de forma continua. Ofrece más flexibilidad operativa y suele tener comisiones de gestión muy contenidas, pero pierde el diferimiento fiscal: al vender, la ganancia tributa en el ejercicio, ya que los ETF no admiten traspasos exentos como los fondos tradicionales. Para quien prioriza operar con agilidad y no le preocupa la fiscalidad del traspaso, es una alternativa a considerar.
La elección entre uno y otro depende del horizonte del inversor y de cuánto valore la ventaja fiscal frente a la flexibilidad de negociación. Sea cual sea la vía, conviene revisar antes el TER (el coste anual del fondo), el tamaño del producto y la divisa en la que invierte, porque un ETF monetario en dólares añade el riesgo de tipo de cambio para quien parte de euros. Además, invertir en estos productos, aunque sean de bajo riesgo, no está exento de que el capital pueda verse afectado.
A continuación se muestra una selección de brókers supervisados que permiten invertir en fondos monetarios, ETF monetarios o ambos:
Freedom24
Depósito mínimo
0€Instrumentos ofrecidos
+ 1.000.000Retirar fondos
1 - 3 díasPromoción hasta el 31/08:
- Inversiones periódicas con 0€ de comisión a través del Plan de Inversión en ETF
Amplia oferta de más de 6.000 ETFs y 40.000 acciones, con acceso a más de 20 bolsas internacionales
ETFs de alto dividendo con rentabilidades anuales de hasta el 12%
- Reconocido como uno de los mejores brókers de ETFs en España
- Acompañamiento con gestor personal desde el inicio y soporte en español
- Abre tu cuenta, realiza tu primer depósito y consigue hasta 20 acciones gratis
*Contenido patrocinado por Freedom24.
Las inversiones en valores y otros instrumentos financieros siempre conllevan el riesgo de pérdida de capital. Las previsiones y rentabilidades pasadas no son indicadores fiables de resultados futuros. Es fundamental realizar tu propio análisis antes de tomar cualquier decisión de inversión. Los instrumentos complejos conllevan un alto riesgo y pueden no ser adecuados para todos los inversores; el acceso está sujeto a un test de conveniencia. La promoción WELCOME está sujeta a términos y condiciones. Las acciones de regalo se asignan aleatoriamente de una selección de valores elegibles, y las acciones de mayor valor se otorgan con menor frecuencia.
Trade Republic
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10€Instrumentos ofrecidos
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1- 3 días- Activos como ETFs y acciones
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- Opera con hasta 50 criptomonedas y obtén recompensas por staking
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- Plan de inversión personalizado con ETFs y acciones
- Gestión del portafolio desde la app móvil
Regulado en
Alemania y Países Bajos. Más información en:
https://www.degiro.ie/about-degiro/governance
DEGIRO
Depósito mínimo
0€Instrumentos ofrecidos
+ 1.000Retirar fondos
2 - 4 días- Acciones internacionales de más de 30 países
- Amplia selección de ETFs en 19 bolsas principales
- Comisiones y tarifas de tramitación ajustadas
- Recursos educativos y academia del inversor
- Plataforma y app con funcionalidades avanzadas
Lightyear
Depósito mínimo
0€Instrumentos ofrecidos
+ 6.000Retirar fondos
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- Invierte en acciones y ETFs
- Hasta un 1,95% TIR invirtiendo en Fondos del Mercado Monetario de bajo riesgo
- Sin comisiones de ejecución ni de custodia en ETF
- Cuenta multidivisa con comisiones de cambio del 0,35%
- Aplicación móvil Lightyear
Depósito bancario o fondo monetario: las diferencias que importan
En este punto es donde hay que tomar la decisión. Los dos productos sirven a un perfil conservador pero se comportan de forma distinta en los aspectos clave.
- Seguridad y garantía. Los dos productos son inversiones de bajo riesgo pero se protegen por vías diferentes. El depósito a plazo fijo está garantizado por el Fondo de Garantía de Depósitos, que cubre hasta 100.000 euros por titular y entidad en caso de quiebra del banco, un mecanismo armonizado en toda la Unión Europea. El fondo monetario queda bajo el paraguas del FOGAIN, también hasta 100.000 euros, pero su valor liquidativo puede fluctuar ligeramente según la evolución de la cartera. Para quien busca la máxima previsibilidad sobre el capital, el depósito bancario parte con ventaja en este apartado.
- Rentabilidad conocida frente a variable. Es la diferencia más visible en el día a día. En un depósito, el inversor sabe desde el primer minuto cuánto va a cobrar al vencimiento si respeta el plazo. Esa certeza facilita planificar objetivos de ahorro. En un fondo monetario, la rentabilidad no está cerrada: depende de los tipos y de la composición de la cartera. La contrapartida es que, en un entorno de tipos al alza, el monetario se ajusta rápido y puede acabar rindiendo por encima de lo que ofrecía cuando se contrató en un primer momento, mientras el depósito se queda anclado a la TAE firmada.
- Liquidez: la mayor diferencia. El fondo monetario permite recuperar el dinero en 24 o 48 horas hábiles, sin penalización y por el importe que se desee, ya sea parcial o total. Por su parte, el depósito inmoviliza el capital hasta el vencimiento. Algunas entidades admiten la cancelación anticipada pero suele implicar la pérdida de parte o de todos los intereses y, en ciertos casos, ni siquiera está permitida.
- Plazo, importes mínimos y límites. El depósito tiene un vencimiento cerrado, habitualmente de entre 3 meses y 5 años, y suele exigir un mínimo de entrada que arranca en 1 euro en algunas plataformas, pero que en muchas entidades se sitúa entre los 5.000 y 10.000 euros. El tope remunerado ronda los 100.000 euros, en línea con la cobertura del Fondo de Garantía de Depósitos (FGD). En cambio, el fondo monetario carece de plazo, se mantiene el tiempo que se quiera y admite importes desde 1 euro sin techo de inversión, lo que lo hace más interesante para quien no encaja en los mínimos del depósito o para quien maneja cantidades muy elevadas de dinero.
Como regla general, quien tenga un objetivo con fecha concreta y no vaya a necesitar el dinero antes encontrará en el depósito una herramienta más interesante. Quien priorice tener el efectivo siempre a mano se sentirá más cómodo con el fondo monetario.
Fiscalidad: una de las diferencias más importantes
Aquí aparece uno de los matices que más pesan a largo plazo. Los intereses de un depósito tributan en el IRPF como rendimientos del capital mobiliario y Hacienda aplica una retención en el momento del cobro, inicialmente del 19%, que luego se regulariza en la declaración. Cada vez que un depósito vence y paga intereses, el inversor pasa por caja.
Los fondos monetarios tributan como ganancias y pérdidas patrimoniales dentro de la misma base del ahorro, pero con una ventaja notable: no se paga nada hasta que se reembolsa el dinero. Y, si en lugar de rescatarlo, se traspasa a otro fondo, tampoco se tributa, gracias al diferimiento fiscal aplicable a los fondos de inversión. Ese aplazamiento permite que el interés compuesto trabaje sobre una cifra mayor durante más tiempo.
Los tramos de impuestos que se deben pagar por las ganancias generadas son idénticos para ambos productos y en 2026 va del 19% para los primeros 6.000 euros hasta el 30% para las ganancias que superen los 300.000 euros, tal y como se indica a continuación:
| Tramo de la ganancia | Tipo aplicable |
|---|---|
| Hasta 6.000 € | 19% |
| De 6.000 € a 50.000 € | 21% |
| De 50.000 € a 200.000 € | 23% |
| De 200.000 € a 300.000 € | 27% |
| Más de 300.000 € | 30% |
Qué perfil encaja mejor con cada producto
| Característica | Depósito a plazo fijo | Fondo monetario |
|---|---|---|
| Rentabilidad | Fija y conocida desde la firma | Variable, ligada al €STR |
| Certeza del capital | El importe no fluctúa. Se recupera íntegro al vencimiento | El valor liquidativo puede oscilar ligeramente según la cartera |
| Garantía | Fondo de Garantía de Depósitos, hasta 100.000 € por titular y entidad | FOGAIN, hasta 100.000 €. Mecanismo distinto, cubre otros supuestos |
| Liquidez | Limitada. La cancelación anticipada puede no estar permitida o suprimir los intereses | Total. Reembolso en 24-48 horas hábiles, sin penalización y por el importe deseado |
| Plazo | Cerrado, habitualmente de 3 meses a 5 años | Sin plazo |
| Importe mínimo | Desde 1€ en algunas plataformas, aunque es frecuente exigir 5.000-10.000€ | Desde 1€ en la mayoría de casos, sin límite máximo de inversión |
| Tributación | Rendimientos del capital mobiliario. Retención del 19% a cada vencimiento. | Ganancia patrimonial. Solo se tributa al reembolsar; el traspaso está exento. |
